Отчётность Thermo Fisher Scientific Inc. (TMO) — выручка, деньги, долг и маржа

Ключевые цифры

Последние двенадцать месяцев там, где речь о потоке, и последний отчётный остаток там, где нет.

Оценка стоимости

Капитализация: 251,4B $
P/E (12 мес.): 36,58
Цена / выручка: 5,43
EV / EBITDA: 26,17
Цена / балансовая стоимость: 4,77

Денежный поток

Доходность СДП: 2,9 %
Доходность СДП с учётом выплат акциями: 2,8 %
Влияние выплат акциями: 4,4 %
Вознаграждение акциями (12 мес.): 319M $

Маржа и рост

Маржа чистой прибыли: 15,0 %
Операционная маржа: 17,6 %
Квартальная выручка (год к году): 10,5 %
Квартальная прибыль (год к году): 7,4 %

Баланс

Деньги и вложения: 4,1B $
Долг: 42,8B $
Чистые деньги / (долг): -38,7B $

Откуда берётся выручка

Consumables — это 42 % выручки.

По продукту или услуге

Год по 31 дек. 2025 г. · 44,6B $

Consumables42 %
18,7B $+6,1 % к прошлому году
Service42 %
18,6B $+4,2 % к прошлому году
Instruments16 %
7,3B $-1,9 % к прошлому году

По сегменту бизнеса

Год по 31 дек. 2025 г. · 44,8B $

Laboratory Products and Biopharma Services53 %
23,8B $+3,5 % к прошлому году
Life Sciences Solutions20 %
8,8B $+7,6 % к прошлому году
Analytical Instruments17 %
7,6B $+3,9 % к прошлому году
Specialty Diagnostics10 %
4,7B $+5,1 % к прошлому году

По региону

Год по 31 дек. 2025 г. · 44,6B $

North America52 %
23B $+2,4 % к прошлому году
Europe27 %
11,8B $+8,9 % к прошлому году
Asia Pacific18 %
8,1B $+1,8 % к прошлому году
Other Regions4 %
1,6B $+2,3 % к прошлому году

Чем владеет и что должна

Оба на одной шкале, потому что и то и другое — деньги: важен тот столбец, который выше.

Деньги и долг

Денежные средства и вложенияСовокупный долг

В деньги входят краткосрочные вложения, а не только остаток на счетах: технологические компании держат большую часть ликвидности в рыночных бумагах, и без них величина занижается в несколько раз. Долг включает обязательства по аренде.

Куда уходят деньги

Себестоимость продажРасходы на исследования и разработкиКоммерческие и административные расходы

Только три статьи затрат, которые эмитенты раскрывают последовательно. Всё, что компания не выделяет отдельно, лежит вне этих полос, поэтому диаграмма — не вся структура затрат.

Остальные ряды

Не на обзоре, потому что пять графиков — это всё, что нужно для одного решения, но здесь они целиком, на одном переключателе периода. Каждый столбец суммирует четыре квартала, заканчивающихся в этой точке, — полный год, доведённый до сегодняшнего дня.

Совокупная выручка

46,34B $Q2 2026+2,5 %

1Y: +7,23 %2Y: +9,42 %5Y: +21,14 %

Всё, что компания продала, до вычета затрат. Каждый столбец суммирует четыре квартала, заканчивающихся в этой точке, — полный год, доведённый до сегодняшнего дня.

EBITDA

11,09B $Q2 2026+3,6 %

1Y: +7,89 %2Y: +5,41 %5Y: -15,79 %

Операционная прибыль до амортизации — приближена по операционной прибыли, потому что ни один тег амортизации не раскрывается достаточно последовательно, чтобы сделать лучше. Считайте её ориентировочной. Каждый столбец суммирует четыре квартала, заканчивающихся в этой точке, — полный год, доведённый до сегодняшнего дня.

Прибыль

6,97B $Q2 2026+1,7 %15,0 % выручки

1Y: +5,82 %2Y: +12,73 %

Что осталось после всех затрат, включая налог. Каждый столбец суммирует четыре квартала, заканчивающихся в этой точке, — полный год, доведённый до сегодняшнего дня.

Рентабельность по чистой прибыли

15,0 %Q2 2026-0,8 %

Какая часть каждого доллара выручки остаётся у компании как прибыль. Продуктовый магазин оставляет несколько центов, софтверная компания может оставить половину. Каждая точка охватывает четыре квартала, заканчивающиеся в этот момент, — полный год, доведённый до сегодняшнего дня.

Свободный денежный поток

7,32B $Q2 2026+8,4 %

1Y: +18,61 %2Y: -8,10 %5Y: -10,01 %

Деньги, оставшиеся после работы и поддержания бизнеса. Каждый столбец суммирует четыре квартала, заканчивающихся в этой точке, — полный год, доведённый до сегодняшнего дня.

Прибыль на акцию

18,59 $Q2 2026+2,2 %

1Y: +7,52 %2Y: +15,32 %5Y: -13,86 %

Та же прибыль, поделённая на все акции. Если этот график отстаёт от графика прибыли выше, компания выпускает акции и ваша доля уменьшается. Пересчитано на сегодняшнее число акций, поэтому дробления не выглядят скачками. Каждый столбец суммирует четыре квартала, заканчивающихся в этой точке, — полный год, доведённый до сегодняшнего дня.

Акции в обращении

375MQ2 2026-0,5 %

На сколько акций делится прибыль. Рост — это размытие; снижение — компания выкупает себя. Пересчитано на сегодняшнюю базу, поэтому дробления не выглядят скачками. Каждая точка охватывает четыре квартала, заканчивающиеся в этот момент, — полный год, доведённый до сегодняшнего дня.

Цена к прибыли

27,8xQ2 2026+3,3 %

27,8x сегодня · медиана 31,3x, диапазон 24,1x–37,8x по показанным точкам, с Q3 2021 по Q2 2026

Сколько платят за единицу годовой прибыли. Периоды с убытком и с прибылью, слишком малой, чтобы коэффициент что-то значил, исключены — линия рвётся, а не проводится сквозь них. Каждая точка охватывает четыре квартала, заканчивающиеся в этот момент, — полный год, доведённый до сегодняшнего дня.

Выплаченные дивиденды

662M $Q2 2026+2,0 %

1Y: +8,52 %2Y: +19,28 %5Y: +81,87 %

Деньги, отданные акционерам. Ровная линия на нуле означает, что компания не платит. Каждый столбец суммирует четыре квартала, заканчивающихся в этой точке, — полный год, доведённый до сегодняшнего дня.

О компании Thermo Fisher Scientific Inc.

Тикер: TMO
Классификация SEC: Measuring & Controlling Devices, NEC (3829)
Торгуется на: NYSE
Зарегистрирована в: DE
Финансовый год заканчивается: 31 декабря
Категория эмитента: Large accelerated filer

Об этих данных

Всё, что выше, взято из собственной отчётности Thermo Fisher Scientific Inc., поданной в SEC, как отчиталась компания. Никаких оценок, никаких прогнозов аналитиков, ничего скорректированного.

Не раскрыто этим эмитентом: Процентные доходы, Чистый процентный доход, Непроцентные доходы, Непроцентные расходы, Депозиты, Выданные кредиты, Итого обязательства, Заёмные средства (всего), Финансовая аренда (краткосрочная) и Финансовая аренда (долгосрочная). Компании сами выбирают, какие теги XBRL использовать, и то, что не размечено, восстановить нельзя, — поэтому здесь пусто, а не угадано.