Отчётность Moderna, Inc. (MRNA) — выручка, деньги, долг и маржа

Ключевые цифры

Последние двенадцать месяцев там, где речь о потоке, и последний отчётный остаток там, где нет.

Оценка стоимости

Капитализация: 81,2B $
P/E (12 мес.): —
Цена / выручка: 36,45
EV / EBITDA: —
Цена / балансовая стоимость: 12,01

Денежный поток

Доходность СДП: -1,5 %
Доходность СДП с учётом выплат акциями: -2,1 %
Влияние выплат акциями: —
Вознаграждение акциями (12 мес.): 462M $

Маржа и рост

Маржа чистой прибыли: -141,4 %
Операционная маржа: -149,0 %
Квартальная выручка (год к году): 2,1 %
Квартальная прибыль (год к году): —

Баланс

Деньги и вложения: 5,1B $
Долг: 1,3B $
Чистые деньги / (долг): 3,9B $

Откуда берётся выручка

COVID19 — это 93 % выручки.

По продукту или услуге

Год по 31 дек. 2025 г. · 1,9B $

COVID1993 %
1,8B $-41,3 % к прошлому году
St and Ready Manufacturing Revenue4 %
80M $
Grant1 %
22M $-40,5 % к прошлому году
Collaboration Arrangement including Arrangements With Affiliate1 %
13M $-72,9 % к прошлому году
License and Royalty1 %
11M $-73,8 % к прошлому году
RSV0,41 %
8M $-68,0 % к прошлому году

По региону

Год по 31 дек. 2025 г. · 1,9B $

United States62 %
1,2B $-32,8 % к прошлому году
Rest of World36 %
692M $-18,9 % к прошлому году
Europe3 %
53M $-91,1 % к прошлому году

Чем владеет и что должна

Оба на одной шкале, потому что и то и другое — деньги: важен тот столбец, который выше.

Деньги и долг

Денежные средства и вложенияСовокупный долг

В деньги входят краткосрочные вложения, а не только остаток на счетах: технологические компании держат большую часть ликвидности в рыночных бумагах, и без них величина занижается в несколько раз. Долг включает обязательства по аренде.

Куда уходят деньги

Себестоимость продажРасходы на исследования и разработкиКоммерческие и административные расходы

Только три статьи затрат, которые эмитенты раскрывают последовательно. Всё, что компания не выделяет отдельно, лежит вне этих полос, поэтому диаграмма — не вся структура затрат.

Остальные ряды

Не на обзоре, потому что пять графиков — это всё, что нужно для одного решения, но здесь они целиком, на одном переключателе периода. Каждый столбец суммирует четыре квартала, заканчивающихся в этой точке, — полный год, доведённый до сегодняшнего дня.

Совокупная выручка

2,23B $Q2 2026+0,1 %

1Y: -27,62 %2Y: -55,88 %5Y: -68,26 %

Всё, что компания продала, до вычета затрат. Каждый столбец суммирует четыре квартала, заканчивающихся в этой точке, — полный год, доведённый до сегодняшнего дня.

EBITDA

-3,09B $Q2 2026+2,9 %

1Y: -0,72 %2Y: +24,81 %5Y: -178,91 %

Операционная прибыль до амортизации — приближена по операционной прибыли, потому что ни один тег амортизации не раскрывается достаточно последовательно, чтобы сделать лучше. Считайте её ориентировочной. Каждый столбец суммирует четыре квартала, заканчивающихся в этой точке, — полный год, доведённый до сегодняшнего дня.

Прибыль

-3,15B $Q2 2026+1,3 %-141,4 % выручки

1Y: -8,54 %2Y: +46,29 %5Y: -190,16 %

Что осталось после всех затрат, включая налог. Каждый столбец суммирует четыре квартала, заканчивающихся в этой точке, — полный год, доведённый до сегодняшнего дня.

Рентабельность по чистой прибыли

-141,4 %Q2 2026+1,5 %

Какая часть каждого доллара выручки остаётся у компании как прибыль. Продуктовый магазин оставляет несколько центов, софтверная компания может оставить половину. Каждая точка охватывает четыре квартала, заканчивающиеся в этот момент, — полный год, доведённый до сегодняшнего дня.

Свободный денежный поток

-1,24B $Q2 2026+22,4 %

1Y: +64,36 %2Y: +68,74 %5Y: -113,70 %

Деньги, оставшиеся после работы и поддержания бизнеса. Каждый столбец суммирует четыре квартала, заканчивающихся в этой точке, — полный год, доведённый до сегодняшнего дня.

Прибыль на акцию

-7,99 $Q2 2026+2,0 %

1Y: -6,11 %2Y: +48,02 %5Y: -199,75 %

Та же прибыль, поделённая на все акции. Если этот график отстаёт от графика прибыли выше, компания выпускает акции и ваша доля уменьшается. Пересчитано на сегодняшнее число акций, поэтому дробления не выглядят скачками. Каждый столбец суммирует четыре квартала, заканчивающихся в этой точке, — полный год, доведённый до сегодняшнего дня.

Акции в обращении

393,75MQ2 2026+0,6 %

На сколько акций делится прибыль. Рост — это размытие; снижение — компания выкупает себя. Пересчитано на сегодняшнюю базу, поэтому дробления не выглядят скачками. Каждая точка охватывает четыре квартала, заканчивающиеся в этот момент, — полный год, доведённый до сегодняшнего дня.

Цена к прибыли

37,4xQ3 2023+253,5 %

37,4x сегодня · медиана 7,7x, диапазон 3,6x–51,0x по показанным точкам, с Q3 2021 по Q3 2023

Сколько платят за единицу годовой прибыли. Периоды с убытком и с прибылью, слишком малой, чтобы коэффициент что-то значил, исключены — линия рвётся, а не проводится сквозь них. Каждая точка охватывает четыре квартала, заканчивающиеся в этот момент, — полный год, доведённый до сегодняшнего дня.

О компании Moderna, Inc.

Тикер: MRNA
Классификация SEC: Biological Products, (No Diagnostic Substances) (2836)
Торгуется на: Nasdaq
Зарегистрирована в: DE
Финансовый год заканчивается: 31 декабря
Категория эмитента: Large accelerated filer

Об этих данных

Всё, что выше, взято из собственной отчётности Moderna, Inc., поданной в SEC, как отчиталась компания. Никаких оценок, никаких прогнозов аналитиков, ничего скорректированного.

Не раскрыто этим эмитентом: Валовая прибыль, Процентные расходы, Процентные доходы, Чистый процентный доход, Непроцентные доходы, Непроцентные расходы, Депозиты, Выданные кредиты, Долгосрочный долг (текущая часть), Краткосрочный долг, Заёмные средства (всего), Выплаченные дивиденды, Амортизация основных средств и Амортизация нематериальных активов. Компании сами выбирают, какие теги XBRL использовать, и то, что не размечено, восстановить нельзя, — поэтому здесь пусто, а не угадано.